淞沪会战爆发，厨子孟万福只想求生，却被国民党抓伕充军。旅长张云魁一心报国，却因高层指挥失误陷入绝境。战场上，张云魁抱必死决心率残部突围接应援军，孟万福受其嘱托远赴南京报丧。张云魁奇迹般生还，却被国民党高层污蔑为逃跑将军。申诉无果的他，在与新四军团长谢语峰相遇后重燃希望，返乡组建民团抗击日寇并加入了中国共产党。与此同时，孟万福阴差阳错照顾起张家老小，与张云魁太太丁玉娇患难与共。在中共地下党员曾雪飞的引导下，两人先后投身共产革命。在民族危亡之际，无论是前线将士，还是后方百姓都看清：唯有中国共产党才能实现中华民族的救亡图存。抗战胜利，又一个中秋月圆之夜，坚韧不屈的中国人民终于守得云开见月明。

女大学生江玲玉只身来到上海，并不顾姨父母及表兄的阻挠，毅然参加了救亡演剧队。演剧队沿铁路线一带的城镇进行抗日宣传，百姓们看后纷纷起来抗日。江玲玉也与青年音乐家高礼彬在艰苦的斗争中产生了爱情。而此时江玲玉的表兄周家荣却大发战争之财，抗战胜利后，他又以“接收”大员的身份到上海接受去了。江玲玉和高礼彬在抗战胜利的欢呼声中结婚了。他们回到了上海。周家荣此时已声名显赫、不可一世。而江玲玉与高礼彬却生活窘迫，长期营养不良，损害了他们的身体，礼彬得了肺病，玲玉怀着身孕却不得已还要为生活而奔波。一个雨夜，玲玉准备写稿揭发周家的罪恶。在回家的路上，不幸昏倒街头，礼彬和朋友们四处寻找，终于在医院找到了她…… 影片以抗敌演剧队在抗战期间和战后生活为依据，通过江玲玉、高礼彬等爱国青年及民众的艰苦抗战和周家荣大发战争之财的鲜明对比，从几方面概括了战时和战后国民党统治区的社会真貌。